洗盘行情如何利用衍生品

BTC30分钟振幅超过8%，ETH更是超过10%。有用户在微博惊呼，5秒内做多单全部成交，20秒仓位全平。

事实上，牛市初期本就是最难挣钱的阶段。首先，部分投资者不相信牛市以来，于是频繁找高点做空。其次，牛市启动拉盘往往就在一瞬间，而后入者往往遭遇回调洗盘行情。

最关键的事情在于，市场之所以会有牛熊转换周期，是因为大资金也就是所谓的庄家，在配合经济周期，低买高卖，收集或者散出筹码。

为什么会有牛市跟熊市？

在熊市中，庄家在低位购入现货，或用合约、杠杆等交易工具，配合市场低迷情绪做空，低价获取筹码。

而在牛市里，庄家在短时间内迅速拉升价格，配合高涨的市场情绪，在价格高位将手中的筹码卖给接盘的机构或散户，从中获利。

举个极端点的例子，假设市场上只有10枚比特币，庄家以5000美元价格将10枚比特币全部买入，花费成本5万美元。然后庄家用1万美元价格挂1枚比特币卖盘，自己买掉。此时比特币价格为1万美元，价格涨幅100%，庄家花费成本为6万美元。

最后，庄家再以1.5万美元价格挂单5枚比特币，并由其他人买入，此时庄家获利7.5万美元，去掉成本，净利润为1.5万美元，回报率25%。之后，庄家可以继续用剩余的5枚比特币开空砸盘，再将价格压回低位，从而完成一个牛熊周期转换。

实际情况，比举例要复杂非常多。对于当前行情而言，牛市初期，庄家在极速拉升盘面后，需要诱导散户追高，同时要甩掉意志不坚定的获利盘，以避免在今后的拉升过程中形成过重的抛压。

同时，庄家也会根据盘面挂单情况，急拉急砸进行爆仓，将对手盘筹码拿到自己手上，进一步获取资金后，再进行拉升。

如何应对庄家的洗盘行为？

应对庄家洗盘行为的手段主要有：

1. 利用技术面识别庄家诱多诱空及出货等行为。利用多个动能指标，找寻背离的点，进行买卖操作。

2. 坚定的持有现货。

3. 多种衍生品配合，控制风险。

事实上，并不是所有衍生品都有爆仓规则，MXC抹茶的杠杆ETF就是特例。

据官方介绍，MXC抹茶杠杆ETF是以现货价格为标的，3倍放大现货涨跌幅的永续杠杆产品，采用再平衡动态减仓风控系统，无爆仓规则，购买“3L”表示3倍做多，购买“3S”表示3倍做空。

目前已上线BTC、BCH、BSV、DASH、ZEC等主流品种以及COMP、KNC、DOT等近期热门币种。

在今年3月12日的极端行情中，比特币现货最大跌幅为52.36%，同期普通3倍做多杠杆跌幅为157.08%，MXC抹茶杠杆ETF比特币3倍做多产品跌幅为92.96%，低于普通3倍做多杠杆，在一定程度上保护了用户。

而在接下来的反弹行情中，MXC抹茶杠杆ETF比特币3倍做多产品涨幅236%，高于普通3倍做多杠杆的167.41%以及现货的56.47%。

杠杆ETF一度成为抹茶的标签，“火币的OTC、OK的合约、抹茶的ETF和币安的现货”。杠杆ETF的火爆，吸引了不少交易所跟进效仿。

自比特币价格突破1万美元以来，MXC抹茶杠杆ETF总持仓量、总交易人数、总成交额等指标不断上涨，8月3日，总成交额更是翻了1.1倍，这说明了在洗盘行情下，不少投资者选择杠杆ETF进行投资。